Мировой финансовый кризис: новой Великой депрессии исполнился год
Всего лишь пару лет назад никто не мог даже предположить, что небольшой кризис в сфере высокорисковых кредитов класса subprime в США перекинется на всю мировую финансовую систему и создаст угрозу краха банковской системы многих стран.
Lehman Brothers объявил о банкротстве в ночь с воскресенья на понедельник, поэтому эта новость сказалась, прежде всего, на развивающихся рынках, в частности на России. Отечественный фондовый рынок отреагировал на банкротство американского гиганта резким обвалом котировок: по итогам торгов индекс ММВБ потерял 6,18%, а снижение индекса РТС составило 4,88%. На открывшихся чуть позже американских биржах падение индексов стало самым масштабным с 11 сентября 2001г.: акции Lehman Brothers рухнули сразу на 90%.
На следующий день, 16 сентября, кризис, несмотря на все громкие заявления, в том числе со стороны первых лиц государства, о том, что российский рынок акций крепок, выдержит и не поддастся паническим настроениям, а также несмотря на меры, направленные на быстрое увеличение ликвидности в российском финансовом секторе, все же углубился. Российский рынок акций пережил "черный вторник": индекс ММВБ обвалился на 17,45%, РТС рухнул на 11,47%. Впервые за долгое время ФСФР пришлось приостанавливать торги в РТС и на ММВБ.
17 сентября обвал российских рынков продолжился. Спустя всего лишь полтора часа после начала торговой сессии индекс ММВБ рухнул на 10%. В результате ФСФР пошла на фактически беспрецедентный (по крайней мере со времен конца 1990-х годов) шаг и волевым решением прекратила торги на обеих биржах с формулировкой "в соответствии с законом о защите интересов инвесторов" и "вплоть до особого распоряжения". Во время паузы (которая затянулась на два дня) правительство в срочном порядке решало, что делать. В итоге был принят целый ряд радикальных и судьбоносных решений.
Президент России Дмитрий Медведев поручил правительству РФ зарезервировать 500 млрд руб. на поддержку стабильности российского фондового рынка. "Предлагаю правительству предусмотреть возможность использования до 500 млрд руб. на поддержку стабильности фондового рынка, причем 250 млрд руб. зарезервировать непосредственно в бюджете", - сказал тогда президент РФ.
Более того, тогда же премьер-министр РФ Владимир Путин четко заявил, что считает, что ситуация на финансовом рынке не связана с проблемами в экономике России. "У нас двойной профицит - бюджета и торгового баланса", - сказал он, добавив, что в России растут золотовалютные резервы, устойчиво растут возможности государства в социальной сфере. По мнению премьера, основной причиной трудностей является сложная ситуация на финансовом рынке США и Европы.
На следующие две недели мировые рынки акций взяли передышку. Однако 6 октября падение российского рынка возобновилось. Биржевые индексы РФ пережили самый мощный обвал в своей истории: ММВБ опустился на 18%, РТС – на 19%. Федеральная служба по финансовым рынкам ввела жесткие ограничения по остановке торгов в случае резкого падения индексов. Инвесторы продавали акции на фоне обвала на европейских и американских биржевых площадках, пытаясь вывести деньги из сильно пошатнувшейся экономики мира.
На следующий день Международный валютный фонд (МВФ) увеличил прогноз общемировых потерь финансовых учреждений и банков от разразившегося кризиса с 945 млрд долл. до 1,4 трлн долл., причем из этих убытков 560 млрд долл. были уже зафиксированы на конец сентября 2008г.
Несколькими днями позже страны еврозоны достигли соглашения о том, как поддерживать финансовую систему альянса. Размеры помощи, однако, обнародованы не были: каждая страна должна была потратить на кризис столько, сколько сама считала нужным. В тот же день президент Дмитрий Медведев подписал закон "О дополнительных мерах по поддержке финансовой системы России", согласно которому ВЭБ получил возможность выдать 50 млрд долл. российским компаниям.
В середине ноября Центробанк России объявил, что расширил коридор бивалютной корзины (0,45 евро и $0,55) на 30 копеек в обе стороны. С этого времени началась плавная девальвация рубля, которая стоила России сотни миллиардов долларов золотовалютных резервов. Банк России объявил о завершении девальвации рубля лишь 22 января 2009г. Тогда же была установлена верхняя граница технического коридора бивалютной корзины на уровне 41 руб.
12 декабря прошлого года заместитель министра экономического развития Андрей Клепач заявил, что в России началась рецессия. Потом слова А.Клепача несколько раз опровергали, но суть его заявления никто изменить не смог: рецессия в России действительно началась.
Уже спустя год после начала мирового финансового кризиса экономисты посчитали примерные убытки финансовой системы. По самым примерным подсчетам, крупнейшие мировые экономики потратили на борьбу с кризисом более 10 трлн долл., при этом на каждого налогоплательщика пришлось около 10 тыс. долл. Самые масштабные антикризисные программы были приняты в США и Великобритании. Так, Штаты потратили на борьбу с рецессией около 3,6 трлн долл., или четверть своего годового ВВП. Британия направила на антикризисные меры около 2,4 трлн долл., или 94% своего годового ВВП.